授课讲师：马晓青

课程大纲

一、中国利率市场化的进程及趋势

1、利率市场化的涵义

2、利率市场化与利率风险

3、中国利率市场化的背景与进程

4、利率市场化的演化趋势及对金融市场的影响

二、利率市场化对商业银行带来的挑战

1、对银行存贷款业务的挑战

（1）吸收资金成本上升

（2）贷款利率更加透明

（3）存贷款利差会逐步缩小

3、对银行债券投资业务的挑战

（1）短期利率波动加大带来投资风险

（2）长期利率不可预测性带来的品种选择风险

4、对银行流动性风险管理的挑战

（1）对短期资金头寸管理的挑战

（2）对银行资金错配带来的挑战

5、对银行外汇、理财等中间业务的挑战

（1）开发高收益理财产品越发困难

（2）理财产品的风险管理难度加大

三、商业银行应对利率市场化的策略

1、进行产品创新，拓宽资金来源渠道

2、积极利用债券期货进行套期保值

3、利用久期等现代金融工具加强流动性风险监测

4、加快发展中间业务占比，拓展新的利润来源